Trackfundx devient Expense AI après un pivot
Precious Arikeri et Wahab Balogun ont lancé Trackfundx en 2022 avant de pivoter vers Expense AI, un outil d'analyse de reçus par IA. La plateforme revendique aujourd'hui plus de 10 000 utilisateurs répartis dans plus de 100 pays.
Un problème de dépenses né pendant les confinements
Lorsque les confinements liés à la COVID-19 ont débuté en 2020, les déplacements quotidiens et les sorties se sont interrompus. Les dépenses auraient dû diminuer. Pour Precious Arikeri, ce fut l'inverse : commandes en ligne, recharges de données et virements se sont multipliés, sans qu'elle puisse suivre précisément l'utilisation de son argent.
« Je dépensais plus que d'habitude, même quand je me rendais au bureau. Je commandais beaucoup, je dépensais plus en données parce que nous étions à la maison, et j'achetais beaucoup de choses en ligne, mais je ne pouvais pas suivre », raconte-t-elle.
Les applications de finances personnelles disponibles ne correspondaient pas à la manière dont les Nigérians gèrent leur argent. Certaines exigeaient une saisie manuelle fastidieuse ; d'autres manquaient de souplesse face à ses habitudes de dépenses.
« Au-delà, elle indique que la société souhaite franchir le cap du million d'utilisateurs et atteindre 100 000 dollars de revenus annuels, pour faire d'Expense AI l'application financière de référence de ceux qui recherchent des outils de gestion. »
Elle a soumis le problème à Wahab Balogun, ingénieur logiciel avec qui elle avait travaillé chez Vascon Solutions, une entreprise informatique où elle occupait le poste de cheffe de projet. En juin 2022, ils ont lancé une première solution : une application de finances personnelles qui regroupait les transactions de plusieurs comptes bancaires sur un tableau de bord unique.
Les limites de la première version
Trackfundx reposait sur l'idée que les utilisateurs détiennent souvent de l'argent sur plusieurs comptes bancaires sans vue consolidée. L'application permettait de connecter ces comptes pour récupérer les transactions et obtenir une image plus claire de ses finances.
Très vite, la saisie manuelle de chaque virement s'est révélée impossible à généraliser. « Si je dois venir écrire “virement pour ceci, virement pour cela”, ce n'est vraiment pas très efficace, et c'est aussi chronophage », explique Arikeri.
Les fondateurs ont donc exploré deux voies en parallèle. Ils ont recruté un ingénieur en apprentissage automatique pour entraîner un modèle de catégorisation interne à partir de relevés bancaires fournis volontairement. De son côté, Balogun a intégré Mono, une API de banque ouverte, pour récupérer automatiquement les transactions.
Une première version gratuite a été lancée pour recueillir les retours des utilisateurs, avant des tests d'abonnements hebdomadaires et mensuels. Mais transformer des relevés bancaires en informations exploitables restait difficile : un relevé indique combien d'argent a quitté un compte et quand, pas ce qui a été acheté. Lorsque Mono a proposé sa propre fonction de catégorisation, elle ne répondait pas aux besoins de Trackfundx.
« Cette catégorie ne nous convenait pas vraiment, parce que nous voulions aussi pouvoir personnaliser la nôtre. Nous voulions que les utilisateurs puissent personnaliser la leur également », précise Arikeri. Les fondateurs ont donc poursuivi le développement de leur propre système de catégorisation.
Fiabilité, coûts et déplacement à l'étranger
Le premier problème a été la fiabilité. Trackfundx dépendait d'intégrations de banque ouverte, ce qui rendait sa stabilité tributaire de l'infrastructure bancaire. Dans un cas, la connexion d'un compte à Trackfundx déconnectait régulièrement les utilisateurs de leur application bancaire principale.
Le deuxième point de fragilité était le coût. Mono facturait environ 200 nairas par appel API, de sorte que chaque récupération de données de transaction augmentait la dépense. « Nous sentions que nous ne pouvions pas bâtir notre entreprise sur celle d'un autre, parce que ses tarifs pouvaient changer. C'était l'une des questions business que nous avons commencé à explorer », indique-t-elle.
En septembre 2022, Arikeri s'est installée au Royaume-Uni pour suivre un master. Trackfundx étant conçu autour des comptes bancaires nigérians, l'application qu'elle avait créée pour résoudre son problème a cessé de fonctionner au moment où elle en avait le plus besoin. « J'ai peut-être changé de pays, mais je reste attachée à la possibilité de suivre mes finances, et je ne peux pas le faire ici », dit-elle. Elle a de nouveau constaté une lacune sur le marché britannique, la même qu'en 2020, mais dans un autre pays.
Le pivot vers Expense AI
Fin 2023, les fondateurs ont commencé à envisager un pivot majeur. Balogun a proposé d'intégrer l'IA générative. Arikeri, qui travaillait alors dans le secteur de l'assurance au Royaume-Uni, y avait observé des outils d'extraction de documents par IA. Elle en a discuté avec Balogun, qui évaluait comment l'IA pouvait transformer leur produit.
Le changement central était simple : au lieu d'analyser des relevés bancaires vagues pour déduire les achats, laisser l'IA lire directement les reçus. Cette approche supprimait le principal goulot d'étranglement : un outil de lecture de reçus ne dépendait pas des API bancaires locales et pouvait fonctionner partout dans le monde.
L'expérience était suffisamment différente de Trackfundx pour ne pas être traitée comme une simple fonctionnalité. Les fondateurs ont reconstruit le produit autour d'elle et créé Expense AI en 2024. Balogun s'est chargé de l'ingénierie, tandis qu'Arikeri prenait en main le produit, le service client, les opérations et les retours utilisateurs. L'équipe est restée volontairement réduite : pendant l'essentiel de son existence, Expense AI n'a compté que les deux fondateurs.
Avec Expense AI, les utilisateurs peuvent sélectionner une période et une carte de paiement, puis générer leurs dépenses en PDF ou en Excel. Le produit a aussi dépassé le seul suivi des dépenses. Trackfundx permettait de suivre les revenus, de créer des budgets et de définir des rappels ; les fondateurs ont réintégré certaines de ces fonctions dans Expense AI, notamment les revenus et les budgets, en ajoutant le suivi de l'épargne et des analyses financières personnalisées.
Objectifs et perspectives
Aujourd'hui, l'entreprise affirme avoir dépassé les 10 000 utilisateurs dans plus de 100 pays et traité plus de 80 000 dépenses. Ses abonnements commencent à 8,99 dollars par mois, avec un tarif local de 2 500 nairas au Nigeria.
Ce qui a commencé comme l'incapacité d'une personne à suivre ses dépenses pendant un confinement lié à la COVID-19 vise désormais plus haut. « Nous voyons Expense AI pour les entreprises », déclare Arikeri, évoquant un produit dédié aux propriétaires d'entreprise, où ils pourraient ajouter plusieurs reçus.
Au-delà, elle indique que la société souhaite franchir le cap du million d'utilisateurs et atteindre 100 000 dollars de revenus annuels, pour faire d'Expense AI l'application financière de référence de ceux qui recherchent des outils de gestion.
